Рефинансирањето е основа за регулирање на монетарниот пазар

Еден од најважните показатели за статусот на банката е ликвидноста на неговите ресурси. Високото ниво на овој индикатор значи дека оваа кредитна и финансиска институција е во состојба да ги исплати своите обврски и во тековниот и во идниот период. Кога ликвидноста, а со тоа и солвентноста, банката паѓа, тогаш е неопходно рефинансирање. Ова значи дека Централната банка на државата треба да додели дополнителни средства во врска со заинтересираните инвеститори.

Основи на стабилност на финансискиот систем

Задачата на секоја Централна банка е да го одбележи временскиот јаз во ликвидноста на банката, да ја анализира и, доколку е потребно, да најде средства за негово ликвидирање. Рефинансирањето е процес кој овозможува:

1. Обезбедување на континуитет на населбите во националниот систем на економијата со гарантирање на ликвидноста на секоја одделна банка.
2. Следење на состојбата на монетарниот пазар со поставување на каматните стапки.

Сепак, важно е да се разбере дека рефинансирањето не е постојан извор на дополнителни средства за финансиските институции. Централната банка не е заинтересирана за поддршка на проблематичната финансиска институција на редовна основа. Затоа, секоја банка треба да се стреми да привлече дополнителни средства од нови клиенти и акционери.

Основни принципи на компетентно рефинансирање

За да се обезбеди стабилност на монетарниот систем на државата, Централната банка при обезбедување на дополнителни средства на други финансиски институции треба да се раководи со следните одредби:

• Прелиминарно утврдување на границите и обемот на кредитирање.
• Рефинансирањето на банките треба да соодветствува на задачите на одобрената монетарна политика.
• Финансиска институција која има потреба мора да нема долг кон Централната банка и да може да го отплати кредитот на долг рок.
• Достапност на сигурно обезбедување дополнителни средства.
• Точната големина на кредитот, што одговара на вредноста на колатералот.
• Стапката на рефинансирање не може да биде пониска од есконтната стапка.

Видови кредити

Рефинансирањето е последна шанса за повеќето банки. Централната банка се однесува кога сите други начини за привлекување на слободни средства веќе се исцрпени, а долгот кон клиентите и натаму останува. Постојат два главни типа на заеми: регулаторни и специфични. Првите постојано работат со финансиски инструменти и се користат за следење на условите на пазарот на пари. Конкретни заеми се користат за да се стабилизираат ситуациите со недостаток на ликвидност кај одредени банки. За регулирање на пазарот, Централната банка може да користи трансакции за репо и размена.

Механизам на функционирање

Рефинансирањето е процес кој изгледа вака:

1. Банката има проблеми со солвентност.
2. Централната банка ја анализира ситуацијата и донесува одлука за одобрување на заем, на пример, 10 милиони долари за една година.
3. Комерцијална банка им дава пари на своите клиенти по повисока каматна стапка од стапката на рефинансирање.
4. По истекот на мандатот, тој враќа 10 милиони евра со премија на ЦБА.
5. Парите добиени како резултат на оваа операција се прераспределуваат и ја зголемуваат солвентноста на банката.

Централната банка не работи директно со населението, бидејќи во овој случај ќе треба да се следат милиони мали зајмувачи. Затоа, комерцијалните банки делуваат како посредници меѓу него и обичните луѓе.

Стапка на рефинансирање

Според Федералниот закон "За Централната банка на Руската Федерација", Централната банка може да обезбеди дополнителни средства за одреден период на повратна основа на кредитните институции за решавање на нивните проблеми со ликвидноста. Стапката на рефинансирање е инструмент преку кој се контролира каматата на депозити и заеми. Неговото намалување е корисно за должници, додека инвеститорите губат дел од нивниот приход. Рефинансирањето на Централната банка се врши според утврдените или избраните врз основа на стапката на пазарните механизми .

Подесување на камати

Пред 2010 година, маргиналниот износ кој беше признаен како расход беше следен: стапка на рефинансирање * 1.1. Сега вториот мултипликатор беше зголемен на 1,8 за позајмици од рубли. При промена на еден од показателите за време на важење на договорот за заем, мора да се направи двојно решение. Што се однесува до договорите кои користат девизи, тука стапката на рефинансирање не се користи. Максималното ниво, кое може да се смета како трошок, е 15%.

Области на примена и влијание

Рефинансирањето на банките на одредена стапка во Руската Федерација има влијание не само на самите финансиски и кредитни институции, туку и на обичниот граѓанин. Особено, можеме да ги разликуваме следниве случаи:

1. Оданочување на приход од камати на депозити (според даночниот законик на РФ, се утврдува стапка од 35%, доколку износот е надминат, кој се пресметува врз основа на стапката на рефинансирање).
2. Пресметување на плаќања за задоцнување на парите поради вработениот (вклучувајќи и одмор).
3. Пресметка на казни за данокот или наплатата (процентот е една триста од утврдената стапка на рефинансирање).

Процесот на кредитирање на Централната банка на комерцијалните банки е важен регулатор на државниот финансиски систем. Развојот на економијата во голема мера зависи од тоа, бидејќи населението има тенденција да им верува на своите ресурси на банките само ако тие се одржливи.